證監(jiān)會(huì)“窗口指導(dǎo)”創(chuàng)業(yè)板？ 多家機(jī)構(gòu)稱未接到通知

　　晉江新聞網(wǎng)5月11日訊 上周五(5月8日)下午，證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)布會(huì)剛剛結(jié)束，關(guān)于“證監(jiān)會(huì)基金部對(duì)違反契約超配創(chuàng)業(yè)板的基金將進(jìn)行調(diào)查，對(duì)超過(guò)總體配置創(chuàng)業(yè)板的基金組合將進(jìn)行窗口指導(dǎo)”的傳聞就在市場(chǎng)迅速傳播開(kāi)來(lái)。

　　這一消息備受關(guān)注，最主要的背景就是當(dāng)前創(chuàng)業(yè)板指數(shù)不斷創(chuàng)新高。5月8日，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)達(dá)到2973.60點(diǎn)，“3時(shí)代”觸手可及。但是，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)偏好較低的投資者而言，“泡沫”已經(jīng)在不斷累積。

　　有私募人士對(duì)《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》稱，部分基金成立時(shí)合同有約定，配置創(chuàng)業(yè)板股票的比例有限制，但是這一規(guī)定并沒(méi)有得到完全的遵守，現(xiàn)在如果監(jiān)管層對(duì)基金進(jìn)行核查，可能會(huì)要求基金對(duì)超配部分拋售。

　　而對(duì)于上述傳聞，機(jī)構(gòu)多表示不知情。

　　北京一家大型基金公司副總稱，沒(méi)有看到證監(jiān)會(huì)的相關(guān)文件，如果是口頭傳達(dá)，自己也沒(méi)有收到相關(guān)通知。另外，本報(bào)從多家公募基金、私募基金了解的情況，也都是“不知道”、“沒(méi)有收到通知”。而且，對(duì)于監(jiān)管層直接干涉基金的持股倉(cāng)位的做法，業(yè)內(nèi)人士也表示，不符合監(jiān)管思路。

　　“窗口指導(dǎo)”作為監(jiān)管層常用的監(jiān)管方式，在市場(chǎng)過(guò)熱或市場(chǎng)低迷時(shí)曾經(jīng)扮演了重要角色。但是，隨著監(jiān)管理念越來(lái)越傾向市場(chǎng)化，“窗口指導(dǎo)”有淡化趨勢(shì)。

　　2007年股市飆漲，監(jiān)管層進(jìn)行了頻繁的窗口指導(dǎo)，以減少高價(jià)發(fā)行、助漲泡沫的情況。2008年市場(chǎng)低迷，窗口指導(dǎo)明顯減少。2009年5月，證監(jiān)會(huì)公布《關(guān)于進(jìn)一步改革和完善新股發(fā)行體制的指導(dǎo)意見(jiàn)(征求意見(jiàn)稿)》時(shí)也公開(kāi)表態(tài)，未來(lái)新股發(fā)行時(shí)，窗口指導(dǎo)將淡化，更重視市場(chǎng)選擇。

　　但是，監(jiān)管層并未放棄窗口指導(dǎo)這一措施。2010年4月市場(chǎng)傳出“基金公司再次接到來(lái)自監(jiān)管層方面的窗口指導(dǎo)”的消息，有基金公司稱監(jiān)管層電話通知，要求基金暫停買入創(chuàng)業(yè)板個(gè)股。不過(guò)也有基金經(jīng)理表示，不知是否因?yàn)楸O(jiān)管層指導(dǎo)，但是公司內(nèi)部已經(jīng)下發(fā)文件，禁止買入部分創(chuàng)業(yè)板個(gè)股，避開(kāi)炒作太厲害的板塊，以防范風(fēng)險(xiǎn)。

　　“現(xiàn)在是證監(jiān)會(huì)不出政策，股民自己出政策?！鄙虾Ｒ晃凰侥蓟鸾?jīng)理在對(duì)證監(jiān)會(huì)窗口指導(dǎo)創(chuàng)業(yè)板倉(cāng)位的傳聞求證了三天之后對(duì)記者調(diào)侃稱。

　　截至發(fā)稿，上述傳言未得到證監(jiān)會(huì)的相關(guān)回應(yīng)。